Правильная организация деятельности важна в любой сфере жизни. Это правило работает и в инвестициях. На фондовом рынке легко потерять деньги, если действовать спонтанно. В то же время у вас практически не будет шансов на неудачу, если хорошо продумать инвестиционную стратегию.
Рассказываем, что это такое и как составить план действий на фондовом рынке.
Этапы составления плана инвестирования включают:
Среднесрочные стратегии ограничены по времени, например, сроком в пять лет. Инвесторы с таким стилем управления финансами часто выбирают акции компаний, которые стабильно платят высокие дивиденды, и продают их, когда выплаты снижаются.
Краткосрочные стратегии по-другому называют спекулятивными. Такие инвесторы часто покупают акции на IPO, чтобы быстро продать их после начала торгов.
При стратегии с низким риском выбирают надежные инструменты на фондовом рынке: государственные облигации и долговые бумаги системообразующих компаний.
Стратегии с умеренным риском — наиболее распространенны. Такой вариант достигается за счет диверсификации. Например, деление портфеля на несколько частей, одна из которых состоит из облигаций. В другую входят ликвидные акции, в третью — ценные бумаги второго эшелона из разных отраслей. Еще четверть портфеля составляет валюта.
От таких вложений не стоит ждать высокой доходности — она вряд ли будет сильно превышать уровень ключевой ставки Банка России. В то же время, консервативные инвестиции могут принести больше, чем проценты по депозиту.
Основу стратегия составляют вложения в стабильные инструменты и активы:
Такие вложения чаще выбирают более молодые участники фондовых рынков или те, кто хочет рискнуть частью капитала, без ущерба для своего финансового состояния.
В состав портфеля могут входить:
Наиболее популярны такие стратегии:
При выборе стратегии нужно учитывать:
Инвестирование сопряжено с рисками, нужно быть готовым к возможным потерям. При этом важно обращаться к профессионалам: следует проконсультироваться у финансового специалиста, особенно, если вам кажется, что стратегия не работает. Обсудите возможность поменять ее на другую или скорректировать индивидуальную.
Рассказываем, что это такое и как составить план действий на фондовом рынке.
Что такое инвестиционная стратегия
Инвестиционная стратегия — это четкий план действий на бирже для достижения ваших целей. Например, вы стремитесь увеличить капитал, получать пассивный доход на пенсии или защитить деньги от инфляции. В соответствии с этой целью вы и составляете план, по которому будете покупать и продавать ценные бумаги и другие активы.
Стратегия — не просто набор правил, а комплексный подход к управлению инвестициями, который направлен на снижение рисков и повышение доходности. Она поможет собрать инвестиционный портфель и избежать необдуманных решений.
Ваш план действий должен учитывать:- цель и срок инвестирования денег;
- частоту совершения сделок;
- вашу готовность к риску.
Этапы инвестиционной стратегии
Фондовый рынок — такой же бизнес, в котором нужен детально проработанный бизнес-план. Правила его составления зависят от финансовых целей и готовности к риску потерять деньги.Этапы составления плана инвестирования включают:
- Постановку целей. Поставьте перед собой задачи, которые хотите решить. Кто-то хочет накопить на автомобиль, другие — оплатить учебу детям, а третьи планируют обеспечить себе безбедную старость. Инвестиционный портфель зависит от целей напрямую.
- Определение временного горизонта. Срок инвестирования зависит от вашей цели. Стратегии бывают краткосрочными, среднесрочными и долгосрочными.
- Оценку уровня риска. Определите свою готовность к риску. Инвестиционные стратегии делятся на консервативные, умеренные и высокорисковые. Обычно чем больше потенциальная прибыль от вложений, тем выше вероятность потери денег.
- Выбор инструментов. На этом этапе нужно разобраться в работе биржи и особенностях финансового рынка. Можно пройти обучение или обратиться к профессиональным брокерам. Они помогут подобрать подходящие для вас инструменты, например, акции, облигации, ПДС, недвижимость, драгоценные металлы.
- Диверсификацию портфеля. Она работает по принципу: не стоит держать деньги в одном месте. Распределите инвестиции по классам активов для снижения рисков. Когда ситуация на рынке меняется, одни бумаги падают в цене, другие остаются стабильны или даже растут. Диверсификация поможет снизить общие риски потери денег.
- Регулярный мониторинг и корректировка. Рынок и экономические условия постоянно меняются, ваши цели тоже могут измениться. Контроль за исполнением стратегии и корректировка вашего портфеля адаптируют его к изменениям и помогут сохранить инвестиции.
Виды инвестиционных стратегий
Каждый инвестор выбирает стиль управления финансовыми вложениями под личные цели, в зависимости от характера и особенностей человека. Стратегии могут колебаться в широком диапазоне, часто меняются с возрастом, но все они делятся на несколько видов.По сроку инвестиций — долгосрочные, среднесрочные, краткосрочные
Долгосрочными считаются стратегии без четкого срока инвестирования или на горизонт — больше 7–10 лет. Такие стили подходят инвесторам, которые не хотят постоянно следить за ситуацией на рынке.Среднесрочные стратегии ограничены по времени, например, сроком в пять лет. Инвесторы с таким стилем управления финансами часто выбирают акции компаний, которые стабильно платят высокие дивиденды, и продают их, когда выплаты снижаются.
Краткосрочные стратегии по-другому называют спекулятивными. Такие инвесторы часто покупают акции на IPO, чтобы быстро продать их после начала торгов.
По степени активности — активные и пассивные
Для активного стиля управления инвестициями характерно постоянное внимание к событиям на рынке — реагирование на новости в краткосрочных стратегиях, а в долгосрочных — анализ отчетности компаний и ребалансировка портфеля. Пассивная стратегия подразумевает небольшое количество сделок и выдержку. Например, стиль «купи и держи».По степени риска — высокорискованные, умеренные, низкорисковые
Доход от вложений зависит от готовности инвестора к риску, чем она выше, тем больше не только прибыль, но и потери. При рискованном стиле управления подходят акции второго и третьего эшелона, которые могут резко подняться или упасть в цене, или облигации с высокой доходностью и высоким риском.При стратегии с низким риском выбирают надежные инструменты на фондовом рынке: государственные облигации и долговые бумаги системообразующих компаний.
Стратегии с умеренным риском — наиболее распространенны. Такой вариант достигается за счет диверсификации. Например, деление портфеля на несколько частей, одна из которых состоит из облигаций. В другую входят ликвидные акции, в третью — ценные бумаги второго эшелона из разных отраслей. Еще четверть портфеля составляет валюта.
Особенности консервативной стратегии
Для такого стиля управления финансами характерен низкий уровень риска. Консервативная стратегия подходит тем, кто не хочет потерять свой капитал. Главная цель таких инвесторов — защитить деньги от инфляции, поэтому чаще всего они выбирают ОФЗ, бумаги крупнейших компаний и драгоценные металлы.От таких вложений не стоит ждать высокой доходности — она вряд ли будет сильно превышать уровень ключевой ставки Банка России. В то же время, консервативные инвестиции могут принести больше, чем проценты по депозиту.
Основу стратегия составляют вложения в стабильные инструменты и активы:
- вклады в банках;
- облигации федеральных займов и евробонды;
- распространенные мировые валюты и золото;
- инвестиционные продукты с защитой капитала.
Особенности умеренной стратегии
В основе стратегии лежит сбалансированный подход к инвестированию, включающий комбинацию консервативных и более рискованных инструментов. Ее используют фонды, крупные инвестиционные и управляющие компании. Стиль популярен и у частных инвесторов, он обеспечивает баланс между сохранением капитала и получением прибыли.
Такая стратегия характеризуется средней доходностью: ожидаемая прибыль выше, чем у консервативного инвестирования, но ниже, чем у агрессивного стиля вложений.
Особенность стратегии заключается в сочетании стабильных и инструментов с более высоким риском:- облигации и акции крупных компаний;
- государственные и муниципальные облигации;
- менее устойчивые валюты с высокой волатильностью.
Особенности агрессивной стратегии
Агрессивная или спекулятивная стратегия подойдет, если вы гонитесь за максимальной прибылью и легко смиритесь с потерей денег. Для такого инвестирования характерна более высокая ожидаемая доходность, чем у консервативного или умеренного.Такие вложения чаще выбирают более молодые участники фондовых рынков или те, кто хочет рискнуть частью капитала, без ущерба для своего финансового состояния.
В состав портфеля могут входить:
- акции молодых компаний;
- волатильные валюты;
- фьючерсы, опционы и другие финансовые инструменты.
Популярные инвестиционные стратегии
Выбор активов и стилей вложений зависит от ваших предпочтений и будет задавать структуру портфеля. Ее важно придерживаться при пополнении счета и покупке активов. Инвестиционных стратегий очень много, причем все они основаны на предпочтениях в выборе акций.Наиболее популярны такие стратегии:
- «Купи и держи». Это долгосрочное инвестирование в акции с целью получения дивидендов и роста капитала. Стратегия считается классикой, суть ее заключается в том, чтобы выбрать привлекательные бумаги, купить их и держать длительное время. Инвестирование опирается на свойство всех фондовых рынков разных стран расти в долгосрочной перспективе. Например, российский за 20 лет вырос в 20 раз.
- Индексная. Это классическое пассивное инвестирование, наиболее простое для понимания большинства людей. Стратегия предполагает, что в портфеле полностью повторяется структура определенного индекса за счет инвестирования в активы, из которых он состоит.
- Дивидендная. Стратегию, которая направлена на создание регулярного пассивного дохода, любят многие инвесторы. Таких стилей вложений много. Ориентиром в выборе выступают акции компаний со стабильными выплатами дивидендов. Стратегия благоприятна для российского рынка, так как дивидендная доходность исторически в России выше, чем в США. Пример компании — ПАО МТС. Ее акции имеют низкую волатильность и стабильный поток дивидендов, за что их даже называют квазиоблигациями.
- Стоимостная. Эта стратегия заключается в покупке акций, стоимость которых ниже справедливой оценки, — инвестор вкладывается в недооцененные активы. Такой подход работает — котировки стоимостных акций часто растут быстрее, чем доходные индексы. Покупка таких бумаг, позволяет минимизировать риски: вероятность банкротства таких компаний низкая.
- Стратегия роста. Это инвестирование в акции с высоким потенциалом роста, но этот показатель очень нестабилен. Компания интересна, если растет быстрее отрасли, но не в бешеном темпе. Часто акции компаний малой капитализации растут быстрее, чем бумаги высокой капитализации. Иногда растут целые отрасли — например, производители вакцин в коронавирус.
- Распределение активов. Стратегия заключается в делении портфелей между различными активами. Она призвана минимизировать инвестиционные риски. Классы активов делятся на основные категории: акции, облигации, наличные деньги и эквиваленты. Все остальное, например, недвижимость, товары, искусство, называют альтернативными активами.
Факторы, влияющие на выбор инвестиционной стратегии
Стратегии можно применять целиком, сочетать или брать части из них. Главное, чтобы сохранялся комфорт для инвестора.При выборе стратегии нужно учитывать:
- Цель инвестирования. От нее зависят ваши действия. Это могут быть пассивный доход, активные спекуляции или получение опыта.
- Временной горизонт. Срок вложений важен для выбора инструментов и комфорта инвестора: так изменения на рынке не будут вызывать сильных эмоций.
- Степень риска. Сколько вы готовы потерять и когда отказаться от сделок. Насколько терпимы к риску или он вызывает внутреннее волнение.
- Опыт и знание рынка. Готовы ли вы следить за новостями, изучать отчеты и самостоятельно собрать портфель.
- Финансовое положение. Сколько денег сможете вкладывать и как часто совершать сделки. Какая сумма портфеля будет оптимальной для вас.
Реализация инвестиционной стратегии
После обучения и составления стратегии вы можете выбрать брокера и начать инвестировать, если готовы торговать самостоятельно. Открывайте счет, пополните его и покупайте активы в соответствии с вашим личным планом. Вы можете обратиться к инвестиционному советнику, если вам трудно ориентироваться на бирже. Он подскажет, как составить начальный портфель, а затем при необходимости поможет его корректировать.
Советники несут ответственность за рекомендации. Заключать договор о консультировании стоит только со специалистами, у которых есть лицензия.
Можно поручить это доверительному управляющему, если вы не хотите самостоятельно проводить сделки. Он предложит вам уже готовые стандартные стратегии или разработает индивидуальную. Вариантов, как начать инвестировать, очень много.Важные моменты
Инвестирование — долгосрочный процесс: не стоит ожидать быстрой прибыли. Вложения на бирже должны быть рассчитаны на длительный период. Нужна стратегия, чтобы сохранить капитал. Она помогает не растеряться в сложных ситуациях и не тратить время и деньги на случайные сделки.Инвестирование сопряжено с рисками, нужно быть готовым к возможным потерям. При этом важно обращаться к профессионалам: следует проконсультироваться у финансового специалиста, особенно, если вам кажется, что стратегия не работает. Обсудите возможность поменять ее на другую или скорректировать индивидуальную.